Похоже, что обстановка на востоке Украины будет разряжаться. Если инициатор “донецкой республики” Янукович, то речь идет “всего лишь” о требованиях федерализации Украины.  Россия, Украина, ЕС и США пойдут на переговоры на следующей неделе, а Путин обсудит в правительстве вопросы цены на газ для Украины в эту среду. Первый отчет – Алкоа - в США прошел успешно. Если бы не провал японского рынка в среду, американские фьючерсы были бы позитивны. Однако в Гонконге и Австралии акции растут, и Европа открывается умеренно позитивно. Таким образом, попытки отскока на ММВБ могут продолжаться, тем более, что взмыли вверх нефтяные цены.

                        Вечер на американской сессии и ММВБ.

В 4-ый раз индекс S&P 500 отскочил вверх от поддержки 1840. Индекс  прибавил +0.38%. Рост вели коммунальный сектор (+1.49%), потребительский (+0.98%), нефтегазовый (+0.91%),технологический (+0.85%).

Доходности 10-летних бумаг упали на 0.52%

Алкоа (+0.48%)отчиталась в послеторгах и выросла еще на 2.63%.

Бразильский рынок упал на 1.01%, инвесторы фиксировали ралли понедельника, которое возбудили опросы, показавшие падение популярности нынешнего президента перед октябрьскими выборами.

Российские ADR в Нью-Йорке  08.04 выросли (индекс Блумберга) на 0.47%. Лидировали в росте Норникель (+2.6%), Русгидро (+1.44%), Упали Ростелеком (-1.27%), Сбербанк (-1.08%). Market Vectors Russia ETF вырос на +0.99%

Американские фьючерсы в негативе  в среду.

                                               Утро среды в Азии и на других рынках..

Японский рынок проваливается из-за вчерашнего ощутимого роста курса йены – Банк Японии не расширил программы покупки активов во вторник, хотя этого ожидали.. В Гонконге и Австралии акции растут. Китайский рынок смешан. Технологические акции подрастают. Правительство заявило о повышении таргета железнодорожных инвестиций с 700 млрд юаней до 720 млрд.

Nikkei225 (Япония) упал  -1.73% в 8.54. Китай (CSI 300) упал -0.06%  в 8.30 

                                               Новости среды

9 апреля Миллер и Дворкович переговариваются о поставках газа в Китай.

Путин обсуждает в правительстве цену на газ для Украины

Отчеты по МСФО Дикси и Евраз за 2013г.

протоколы заседания ФРС

10 апреля торговый баланс КНР

11 апреля отчет JP Morgan и Wells Fargo

                                               Торговля вторника.

Утром вторника боязнь новостей о помощи России пророссийским активистам на Востоке Украины поддавливала ММВБ, позже все-таки индексу удалось откочить (+0.19%). Сбербанк об. потерял (-0.68%), Газпром (-0.55%). Несмотря на обмен заявлениями США, России и Украины о рисках гражданской войны, подрывной деятельности России и угрозах новых санкций в случае вторжения больших событий в мире не происходило. В Харькове правительственное здание “киевлянам” удалось освободить. Встреча представителей руководства России, Украины, ЕС и США по ситуации вокруг Украины состоится на следующей неделе. 
На условно спокойном фоне ряду акций удалось вырасти. Норникель (+1.99%) пожинал плоды отчета, из которого следовало продолжение дивидендного дождя. По такому же мотиву, вероятно, росли Э.ОН (+4.5%) и Татнефть об(+2.97%), последняя нарастила добычу нефти в первом квартале на 0.45%. Акция ВТБ резво скачет в последние дни (+1.35%), было объявление о разработке новой стратегии банка. Северстали (+1.37%) помог отскок американского рынка. И. Шувалов вчера посоветовал нашим компания переходить в торгах из заграницы в Москву в интересах их же безопасности, но этот совет не был прерогативой и носил добрый характер..

                                   Новости  России

Цена на газ в $500 за 1000 куб. м не может быть принята Украиной, если решение не будет найдено, то под угрозой окажутся не только поставки газа в страну, но и его транзит в Европу, заявил вчера в Брюсселе министр энергетики Украины Юрий Продан после встречи с еврокомиссаром по энергетике Гюнтером Эттингером (его цитировал «Интерфакс»). «Возможности Украины поддерживать транзит небезграничны», — сказал министр.В энергетическом диалоге с Украиной складывается экстраординарная ситуация, в среду президент России Владимир Путин обсудит ее с правительством, заявил в ответ на высказывание украинского министра пресс-секретарь президента Дмитрий Песков. Ведомости

В марте 2014 г. российские продажи новых автомобилей остались на уровне годичной давности — 243 335 машин, сообщил вчера комитет автопроизводителей Ассоциации европейского бизнеса (АЕБ). В целом за I квартал рынок сократился на 2% до 602 523 авто.Еще год назад российский автомобильный рынок начал сжиматься, с тех пор месяц за месяцем продажи в годовом исчислении уменьшались, приводит АЕБ слова председателя комитета автопроизводителей Йорга Шрайбера. В марте ситуация как будто бы стабилизировалась Ведомости

СП «Ростелекома» и Tele2 рассчитывает к 2018 г. занять третье место по абонентской базе в России, рассказал вчера заместитель гендиректора сотового оператора Джерри Калмес. На вопрос «Ведомостей», входит ли в планы оператора стать третьим по выручке и сможет ли он достичь этой цели, Калмес ответил: «Надеюсь, что да».Рост абонентской базы произойдет за счет выхода в новые регионы и интеграции сотовых активов «Ростелекома», уверен Калмес. Общее число регионов присутствия вырастет с 60 до 83. Ведомости

Зарегистрированный на о. Джерси трейдер UC Rusal ­- RTI Limited — заказал у аффилированной с «Онэксимом» Михаила Прохорова Renaissance Securities оценку неключевых активов UC Rusal, а также подготовку документов для их продажи, следует из сообщения алюминиевой компании. Представитель UC Rusal подтвердил это. Наиболее вероятные активы для продажи — зарубежные предприятия UC Rusal, отмечает аналитик Deutsche Bank Георгий Буженица.Речь прежде всего идет о возможной продаже нигерийского актива Alscon (на 100% принадлежит UC Rusal), пишет Bloomberg со ссылкой на два своих источник Ведомости

Роснефть» заняла около 67 млрд руб. у своих дочерних компаний, сообщила компания. Все кредиты оформлены сроком на пять лет, а самые крупные — с «Верхнечонскнефтегазом» (до 38 млрд руб.), «РН-трейдом» и «Итерой» (по 10 млрд руб.), «РН-Мамонтово» (5 млрд руб.), «Таас-Юрях нефтегазодобычей» (3 млрд руб.). Ведомости
Россия

Сократим цели текущего отскока ММВБ до 1366-1369. Риски падения при внезапной конфронтации ММВБ 1303-1305

08.04. S&P 500 1851.96

31.03-04.04.	Понедельник	Вторник	Среда	Четверг	Пятница
Бразилия	+2.1%	-1.01%
S&P 500	-1.08%	+0.38%
Market Vectors Russia ETF	-2.13%	+0.99%
S&P 500 FINANCIAL SECTOR INDEX	-1.49%	+0.13%
s&p 500 energy sector index (нефтегазовый)	-1.44%	+0.91%
S&P 500 TELECOM SERV IDX	-0.03%	-0.12%
S&P 500 MATERIALS INDEX (сырьевой, - горная добыча)	-1.43%	+0.39%
S&P 500 Industrials Sector Index (промышленность, вкл. сталеваров)	-1.33%	-0.01%
FTSE100	-1.09%	-0.49%
DAX	-1.91%	-0.21%

 

 

WTI	Среда	Четв.	Пятн	Понед.	Втор	Сред	Четв	Пятн.
	-0.12%	+0.67%	+0.85%	-0.69%	+2.11%

                          Фьючерсные контракты

Майская нефть (WTI) выросла 08.04 (102.56 (+2.11%)). Более дальние контракты росли медленнее.   Майский Brent вырос на +1.75%($107.67). Нефть WTI и Brent выросла на ожидании падения запасов в Кушинге 10-ую неделю подряд, на предупреждении Керри Ирану о том, что он дал бы им на производство ядерных материалов для оружия 2 месяца (до 20 июля  Запад ищет договоренностей с Ираном по поводу ядерной программы.) и предупреждениях России Украине по поводу военных приготовлений на востоке Украины из-за рисков гражданской войны.  Нефть сег. припадает на падении  запасов нефти в США. API показал вчера вечером прирост запасов нефти на 7.08 млн.бар!, падение бензина на 3.65 млн.бар., падение дистиллятов на 0.293 млн.бар. От EIA в среду ожидают снижение запасов бензина на 1 млн.бар., падение дистиллятов на 0.25 млн.бар. и рост запасов нефти на 0.75 млн.бар.

Июньские  фьючерсы S&P 500 в США заметно уменьшили отставание от спота (бычий фактор).  Фьючерсы сегодня в негативе.

FTSE открывается в позитиве.

                         Экспресс-оценка.

В России открытие, вероятно, неопределенно-позитивное. По фактору 1D отметим позитивные ожидания открытия четверга. По фактору 2D отметим фактор подбора упавших акций. Внешний фон –фьючерсы  Лондон в позитиве,  в США в негативе.

Кухня срочного рынка. Июньские фьючерсы РТС - Закрытие фьючерсов на осн. сессии  08.04 1160 вечерней 1158.5 Июньские фьючерсы в 18.40   уменьшили отставание от спота по сравнению с последней сессией понедельника (нейтральный фактор). Сентябрьские фьючерсы РТС  были ниже июньских, увеличив отставание от них (фактор дестабилизации).

ADR в США 08.04.14 (Северсталь, Роснефть, ВТБ в Лондоне ) и закрытие вечерних фьючерсов  в России.  Цветами (или знаками +-)  далее изображен характер разницы по сравнению с закрытием вечерних фьючерсов ночью накануне. Евро/доллар ))1.3792 в 8.00 среды))1.3743 в 7.27 вторника))1.3698 в 7.34 понедельника))

		курс
	ADR	35,678	изменения	объем	фьючерсы	ММВБ закр
Газпром	7,490	133,61	-0,27%	837738	-135,27	133,25
Сургутнефтегаз	7,250	25,87	0,55%	16494		25,752
Норильский никель	17,566	6267,34	2,60%	25312	6070,55	6240
Лукойл	53,882	1922,42	0,43%	118088	1931,3	1920
Северсталь	7,550	269,37	1,75%			267,3
Сбербанк(CША)	9,160	81,70	-1,08%	370354	78,115	79,41
Роснефть	6,457	230,3728	-0,28%		-231,335	229,95
ВТБ	2,092	3,7319	1,80%		0,03861	0,03825

Блок сравнительного анализа Лидеры роста-падения. 08.04 Лидировал в росте сектор металлургии, лидировал в падении сектор машиностроения  07.04 Лидировал в падении сектор телекоммуникаций,  отставал в падении  сектор химии 04.04 лидировал в росте сектор машиностроения , лидировал в росте сектор химии

Светофор

Рынок не смог расти сразу с утра, под страхами от донецкой республики было падение, но оно было выкуплено. Индекс ММВБ  вырос +0.19% , индекс РТС  вырос  +0.16%

ММВБ	Среда	Четв	Пятн	Пон.	Втор
	-0,17%	-0,53%	1,20%	-2,36%	0,19%

 

Объемы торгов РТС в среду на росте упали, ММВБ на росте упали

Мнение ко вторнику-среде: возможен поплавок к ММВБ 1369-1375 и РТС 1226-1235

Мнение на неделю: возможна неустойчивость выше ММВБ 1344 и РТС 1186

 

Библиотека для определения целей движения(волн) индекса ММВБ.

Цель A вверх 1366.1-1368.9 от 8 апреля  (Точка отмены этих ожиданий 1334.63 )

Цель B вниз 1034.2-1036.3 от 3март (Точка отмены этих ожиданий 1398.64)

Цель B вниз 1302.7-1305.3 от 7 апреля  (Точка отмены этих ожиданий 1380.15)

 

 

 

                                               Ориентиры сессии.

Модельный трейдер, назовем его Кропоткин, предполагает   неопределенный позитив на открытии, как и ожидал. Во второй половине дня могут активироваться продажи.

День 8 апреля оставил смешанное впечатление. Сопротивление ММВБ ..1353.7.. РТС 1376.7.. РТС 1235.2 Поддержка РТС 1189.7.. Сократим цели текущего отскока ММВБ до 1366-1369. Риски падения при внезапной конфронтации ММВБ 1303-1305

В ходе сессии есть опасения позитивного открытия четверга.

Сочетание среднесрочных показателей указывает  спад негатива ( при  росте негатива долгосрочных показателей), с 7 апреля вводим среднесрочную рекомендацию умеренное накапливать при поддержке ММВБ 1343,  4 апреля воздерживались от среднесрочных рекомендаций, с 18 марта по 3 апреля возвращали среднесрочную рекомендацию сокращать при сопротивлении ММВБ 1338-1376 (диапазон расширялся 27 марта).

Олег Душин, старший аналитик ИК "Церих Кэпитал Менеджмент"

 

Контролируй риски при помощи структурных продуктов

 

http://www.zerich.com/internet-trading/structured-products/products.html

Похоже, что обстановка на востоке Украины будет разряжаться. Если инициатор “донецкой республики” Янукович, то речь идет “всего лишь” о требованиях федерализации Украины.  Россия, Украина, ЕС и США пойдут на переговоры на следующей неделе, а Путин обсудит в правительстве вопросы цены на газ для Украины в эту среду. Первый отчет – Алкоа - в США прошел успешно. Если бы не провал японского рынка в среду, американские фьючерсы были бы позитивны. Однако в Гонконге и Австралии акции растут, и Европа открывается умеренно позитивно. Таким образом, попытки отскока на ММВБ могут продолжаться, тем более, что взмыли вверх нефтяные цены.

                        Вечер на американской сессии и ММВБ.

В 4-ый раз индекс S&P 500 отскочил вверх от поддержки 1840. Индекс  прибавил +0.38%. Рост вели коммунальный сектор (+1.49%), потребительский (+0.98%), нефтегазовый (+0.91%),технологический (+0.85%).

Доходности 10-летних бумаг упали на 0.52%

Алкоа (+0.48%)отчиталась в послеторгах и выросла еще на 2.63%.

Бразильский рынок упал на 1.01%, инвесторы фиксировали ралли понедельника, которое возбудили опросы, показавшие падение популярности нынешнего президента перед октябрьскими выборами.

Российские ADR в Нью-Йорке  08.04 выросли (индекс Блумберга) на 0.47%. Лидировали в росте Норникель (+2.6%), Русгидро (+1.44%), Упали Ростелеком (-1.27%), Сбербанк (-1.08%). Market Vectors Russia ETF вырос на +0.99%

Американские фьючерсы в негативе  в среду.

                                               Утро среды в Азии и на других рынках..

Японский рынок проваливается из-за вчерашнего ощутимого роста курса йены – Банк Японии не расширил программы покупки активов во вторник, хотя этого ожидали.. В Гонконге и Австралии акции растут. Китайский рынок смешан. Технологические акции подрастают. Правительство заявило о повышении таргета железнодорожных инвестиций с 700 млрд юаней до 720 млрд.

Nikkei225 (Япония) упал  -1.73% в 8.54. Китай (CSI 300) упал -0.06%  в 8.30 

                                               Новости среды

9 апреля Миллер и Дворкович переговариваются о поставках газа в Китай.

Путин обсуждает в правительстве цену на газ для Украины

Отчет Дикси и Евраз за 2013г.

10 апреля торговый баланс КНР

11 апреля отчет JP Morgan и Wells Fargo

                                               Торговля вторника.

Утром вторника боязнь новостей о помощи России пророссийским активистам на Востоке Украины поддавливала ММВБ, позже все-таки индексу удалось откочить (+0.19%). Сбербанк об. потерял (-0.68%), Газпром (-0.55%). Несмотря на обмен заявлениями США, России и Украины о рисках гражданской войны, подрывной деятельности России и угрозах новых санкций в случае вторжения больших событий в мире не происходило. В Харькове правительственное здание “киевлянам” удалось освободить. Встреча представителей руководства России, Украины, ЕС и США по ситуации вокруг Украины состоится на следующей неделе. 
На условно спокойном фоне ряду акций удалось вырасти. Норникель (+1.99%) пожинал плоды отчета, из которого следовало продолжение дивидендного дождя. По такому же мотиву, вероятно, росли Э.ОН (+4.5%) и Татнефть об(+2.97%), последняя нарастила добычу нефти в первом квартале на 0.45%. Акция ВТБ резво скачет в последние дни (+1.35%), было объявление о разработке новой стратегии банка. Северстали (+1.37%) помог отскок американского рынка. И. Шувалов вчера посоветовал нашим компания переходить в торгах из заграницы в Москву в интересах их же безопасности, но этот совет не был прерогативой и носил добрый характер..

                                   Новости  России

Цена на газ в $500 за 1000 куб. м не может быть принята Украиной, если решение не будет найдено, то под угрозой окажутся не только поставки газа в страну, но и его транзит в Европу, заявил вчера в Брюсселе министр энергетики Украины Юрий Продан после встречи с еврокомиссаром по энергетике Гюнтером Эттингером (его цитировал «Интерфакс»). «Возможности Украины поддерживать транзит небезграничны», — сказал министр.В энергетическом диалоге с Украиной складывается экстраординарная ситуация, в среду президент России Владимир Путин обсудит ее с правительством, заявил в ответ на высказывание украинского министра пресс-секретарь президента Дмитрий Песков. Ведомости

В марте 2014 г. российские продажи новых автомобилей остались на уровне годичной давности — 243 335 машин, сообщил вчера комитет автопроизводителей Ассоциации европейского бизнеса (АЕБ). В целом за I квартал рынок сократился на 2% до 602 523 авто.Еще год назад российский автомобильный рынок начал сжиматься, с тех пор месяц за месяцем продажи в годовом исчислении уменьшались, приводит АЕБ слова председателя комитета автопроизводителей Йорга Шрайбера. В марте ситуация как будто бы стабилизировалась Ведомости

СП «Ростелекома» и Tele2 рассчитывает к 2018 г. занять третье место по абонентской базе в России, рассказал вчера заместитель гендиректора сотового оператора Джерри Калмес. На вопрос «Ведомостей», входит ли в планы оператора стать третьим по выручке и сможет ли он достичь этой цели, Калмес ответил: «Надеюсь, что да».Рост абонентской базы произойдет за счет выхода в новые регионы и интеграции сотовых активов «Ростелекома», уверен Калмес. Общее число регионов присутствия вырастет с 60 до 83. Ведомости

Зарегистрированный на о. Джерси трейдер UC Rusal ­- RTI Limited — заказал у аффилированной с «Онэксимом» Михаила Прохорова Renaissance Securities оценку неключевых активов UC Rusal, а также подготовку документов для их продажи, следует из сообщения алюминиевой компании. Представитель UC Rusal подтвердил это. Наиболее вероятные активы для продажи — зарубежные предприятия UC Rusal, отмечает аналитик Deutsche Bank Георгий Буженица.Речь прежде всего идет о возможной продаже нигерийского актива Alscon (на 100% принадлежит UC Rusal), пишет Bloomberg со ссылкой на два своих источник Ведомости

Роснефть» заняла около 67 млрд руб. у своих дочерних компаний, сообщила компания. Все кредиты оформлены сроком на пять лет, а самые крупные — с «Верхнечонскнефтегазом» (до 38 млрд руб.), «РН-трейдом» и «Итерой» (по 10 млрд руб.), «РН-Мамонтово» (5 млрд руб.), «Таас-Юрях нефтегазодобычей» (3 млрд руб.). Ведомости
Россия

Сократим цели текущего отскока ММВБ до 1366-1369. Риски падения при внезапной конфронтации ММВБ 1303-1305

08.04. S&P 500 1851.96

31.03-04.04.	Понедельник	Вторник	Среда	Четверг	Пятница
Бразилия	+2.1%	-1.01%
S&P 500	-1.08%	+0.38%
Market Vectors Russia ETF	-2.13%	+0.99%
S&P 500 FINANCIAL SECTOR INDEX	-1.49%	+0.13%
s&p 500 energy sector index (нефтегазовый)	-1.44%	+0.91%
S&P 500 TELECOM SERV IDX	-0.03%	-0.12%
S&P 500 MATERIALS INDEX (сырьевой, - горная добыча)	-1.43%	+0.39%
S&P 500 Industrials Sector Index (промышленность, вкл. сталеваров)	-1.33%	-0.01%
FTSE100	-1.09%	-0.49%
DAX	-1.91%	-0.21%

 

 

WTI	Среда	Четв.	Пятн	Понед.	Втор	Сред	Четв	Пятн.
	-0.12%	+0.67%	+0.85%	-0.69%	+2.11%

                          Фьючерсные контракты

Майская нефть (WTI) выросла 08.04 (102.56 (+2.11%)). Более дальние контракты росли медленнее.   Майский Brent вырос на +1.75%($107.67). Нефть WTI и Brent выросла на ожидании падения запасов в Кушинге 10-ую неделю подряд, на предупреждении Керри Ирану о том, что он дал бы им на производство ядерных материалов для оружия 2 месяца (до 20 июля  Запад ищет договоренностей с Ираном по поводу ядерной программы.) и предупреждениях России Украине по поводу военных приготовлений на востоке Украины из-за рисков гражданской войны.  Нефть сег. припадает на падении  запасов нефти в США. API показал вчера вечером прирост запасов нефти на 7.08 млн.бар!, падение бензина на 3.65 млн.бар., падение дистиллятов на 0.293 млн.бар. От EIA в среду ожидают снижение запасов бензина на 1 млн.бар., падение дистиллятов на 0.25 млн.бар. и рост запасов нефти на 0.75 млн.бар.

Июньские  фьючерсы S&P 500 в США заметно уменьшили отставание от спота (бычий фактор).  Фьючерсы сегодня в негативе.

FTSE открывается в позитиве.

                         Экспресс-оценка.

В России открытие, вероятно, неопределенно-позитивное. По фактору 1D отметим позитивные ожидания открытия четверга. По фактору 2D отметим фактор подбора упавших акций. Внешний фон –фьючерсы  Лондон в позитиве,  в США в негативе.

Кухня срочного рынка. Июньские фьючерсы РТС - Закрытие фьючерсов на осн. сессии  08.04 1160 вечерней 1158.5 Июньские фьючерсы в 18.40   уменьшили отставание от спота по сравнению с последней сессией понедельника (нейтральный фактор). Сентябрьские фьючерсы РТС  были ниже июньских, увеличив отставание от них (фактор дестабилизации).

ADR в США 08.04.14 (Северсталь, Роснефть, ВТБ в Лондоне ) и закрытие вечерних фьючерсов  в России.  Цветами (или знаками +-)  далее изображен характер разницы по сравнению с закрытием вечерних фьючерсов ночью накануне. Евро/доллар ))1.3792 в 8.00 среды))1.3743 в 7.27 вторника))1.3698 в 7.34 понедельника))

		курс
	ADR	35,678	изменения	объем	фьючерсы	ММВБ закр
Газпром	7,490	133,61	-0,27%	837738	-135,27	133,25
Сургутнефтегаз	7,250	25,87	0,55%	16494		25,752
Норильский никель	17,566	6267,34	2,60%	25312	6070,55	6240
Лукойл	53,882	1922,42	0,43%	118088	1931,3	1920
Северсталь	7,550	269,37	1,75%			267,3
Сбербанк(CША)	9,160	81,70	-1,08%	370354	78,115	79,41
Роснефть	6,457	230,3728	-0,28%		-231,335	229,95
ВТБ	2,092	3,7319	1,80%		0,03861	0,03825

Блок сравнительного анализа Лидеры роста-падения. 08.04 Лидировал в росте сектор металлургии, лидировал